آموزش روش هج در فارکس

قرار نیست راه چندساله را یک‌شبه بروید. پس تا زمانی که واقعا به موجودی حساب‌های بالا برسید، باید موجودی پایین حساب خود را در ذهنتان جعل کنید. اگر موجودی حسابتان برای مثال ۱۰۰۰ دلار است، برای یک تا دو سال نخست تنها ۱۰-۵۰ دلار در هر معامله ریسک کنید. در این مدت اگر واقعا سودده باشید شاید این حساب دو برابر شود. این سود ۱۰۰۰ دلاری، شاید برای این مدت‌زمان چندان زیاد نباشد اما درهرصورت شما توانستید بازدهی ۱۰۰ درصدی کسب کنید. حال می‌توانید چند صفر دیگر به این ۱۰۰۰ دلار اضافه کنید و از خودتان بپرسید که آیا این مقدار برایتان پول زیادی است؟

تعریف هج یا هدجینگ

هج (Hedging) به معنای گرفتن یک موقعیت به منظور جبران ریسک نوسانات آتی قیمت است.

نوعی تراکنش ‌های مالی هستند که شرکت‌ها به عنوان بخشی از انجام کسب‌وکار، به طور منظم انجام می‌دهند.

چرا از هدجینگ استفاده می شود؟

شرکت‌ها اغلب در معرض ریسک ‌های ناخواسته ناشی از نوسانات ارزش ارزهای خارجی و قیمت مواد خام قرار دارند.

در نتیجه، آن‌ها به دنبال کاهش یا حذف ریسک‌هایی هستند که با ایجاد معاملات مالی، ناخواسته با آن‌ها مواجه می‌شوند.

در حقیقت، بازارهای مالی تا حد زیادی برای این نوع معاملات ایجاد شدند، که در آن یک قسمت آسیب ریسک دیگری را به حداقل می‌رساند.

یک شرکت خط هوایی ممکن است در معرض هزینه سوخت جت قرار گیرد که به نوبه خود با قیمت نفت خام در ارتباط است.

یک شرکت چندملیتی آمریکایی، افزایش درآمد بسیاری از ارزهای گوناگون به دست می آورد…

اما درآمدهای آن‌ها را گزارش خواهد کرد و سود سهام را به دلار آمریکا پرداخت خواهد کرد.

شرکت‌ها در بازارهای مختلف فعالیت خواهند کرد تا خطرات تجاری ناشی از این ریسک ‌های ناخواسته را خنثی کنند.

به عنوان مثال، شرکت های هواپیمایی ممکن است با خرید قراردادهای آتی نفت خام، به خرید و فروش بپردازند.

این امر از شرکت در برابر خطر افزایش هزینه‌های ناشی از افزایش قیمت نفت محافظت می‌کند.

باز هم بیشتر

… نفت خام در سطح بین‌المللی به دلار آمریکا قیمت‌گذاری می‌شود.

زمانی که قراردادهای آتی منقضی می‌شوند، شرکت تحویل فیزیکی نفت را دریافت خواهد کرد و به دلار آمریکا پرداخت خواهد کرد.

اگر ما در مورد یک شرکت غیر آمریکایی صحبت کنیم، این یک خطر ارزی است. بنابراین، احتمال قوی وجود دارد که این شرکت همچنین تصمیم می گیرد که ریسک خود را در ارز خارجی پوشش دهد.

برای انجام این کار، این شرکت پولی مبنی بر خرید دلار آمریکا را به فروش می رساند …

… و در نتیجه در معرض ریسک قرار گرفتن دلار خود را از موقعیت نفت خام پوشش می دهد.

این تنها شرکت‌ها نیستند که در پوشش ریسک ارزهای خارجی شرکت می‌کنند.

به عنوان یک فرد، ممکن است خودتان را در وضعیتی پیدا کنید که در آن پوشش ریسک ارز خارجی می‌تواند یک گزینه جذاب باشد.

پوشش ریسک (هج) در فارکس چیست؟ پوشش ریسک انجام دهید و استراتژی های فارکس را نگه دارید.

هج می‌تواند چندین روش مختلف را در فارکس انجام دهد.

شما می‌توانید قسمتی از سرمایه را هج کنید تا به عنوان راهی برای پوشش ریسک در برابر برخی از نوسانات یک حرکت معکوس از سرمایه خود محافظت کنید:

… یا شما می‌توانید به طور کامل از هر گونه قرار گرفتن در معرض نوسانات آینده جلوگیری کنید.

تعدادی ابزار وجود دارند که می‌توان از آن‌ها استفاده کرد. از جمله فیوچرز یا آپشن‌ها.

اما، ما قصد داریم بر روی استفاده از بازار اسپات فارکس تمرکز کنیم.

پوشش ریسک و نگه داشتن استراتژی چگونه عمل می کند؟

هج (Hedging) در مورد کاهش ریسک شما و حفاظت در برابر حرکت‌های ناخواسته قیمت است.

بدیهی است که ساده‌ترین راه برای کاهش ریسک، کاهش تعداد یا بستن موقعیت ها است.

اما ممکن است زمان‌هایی وجود داشته باشد که شما تنها ممکن است بخواهید به طور موقت یا تا حدودی ریسک خود را کاهش دهید.

بسته به شرایط، ممکن است هج راحت‌تر از بستن موقعیت باشد .

بیایید به مثالی نگاه کنیم – می گوئیم که چندین موقعیت را پیش از رای گیری Brexit نگه داشتید.

موقعیت های شما عبارتند از:

۱. یک لات موقعیت فروش EUR / GBP

۲. دو لات موقعیت فروش USD / CHF

۳. یک لات موقعیت خرید GBP / CHF

به طور کلی شما با اینها به عنوان موقعیت های بلندمدت خوشحال هستید، اما نگران نوسان بالقوه در GBP هستید که در رای گیری Brexit قرار دارد.

به جای اینکه خودتان را از دو موقعیت خود با GBP خلاص کنید و آنها را ببندید، تصمیم می گیرید به وسیله هج کردن ریسک را پوشش دهید. شما این کار را با گرفتن یک موقعیت اضافی دیگر، فروش GBP / USD انجام می‌دهید.

این کار ریسک شما را روی GBP کاهش می‌دهد، زیرا شما در حال:

۱. فروش پوند و خرید دلار آمریکا هستید، در حالی که

۲. موقعیت های فعلی شما دارای خرید روی پوند و فروش روی دلار آمریکا هستند.

شما می‌توانید برای پوشش کامل ریسک فروش استرلینگ در موقعیت های فعلی، دو لات GBP / USD را به فروش برسانید، که این امر تاثیر بیشتری بر حذف ریسک شما خواهد داشت.

و یا شما ممکن است مقداری کمتر از این اندازه روی پوند هج کنید که این موضوع کاملا بسته به نگرش شما نسبت به ریسک است.

شرح نمودار فوق

این نمودار در بالا نشان می‌دهد که چگونه GBP / USD به سرعت در پی رای Brexit حرکت می‌کند.

موقعیت فروش که روی GBP / USD به عنوان پوشش ریسک گرفته شد باعث می‌شود که شما از ضرر بزرگی نجات پیدا کنید.

توجه داشته باشید که می‌توانید یک جفت ارز متفاوت را نیز معامله کنید:

… جنبه کلیدی آن فروش استرلینگ می‌باشد، زیرا که نوسانات استرلینگ است که شما باید به دنبال دوری از آن باشید.

از GBP / USD در اینجا به عنوان مثال استفاده می‌شود زیرا به راحتی در برابر موقعیت فعلی دلار شما، ریسک را پوشش می‌دهد.

توجه داشته باشید که تاثیر مضاعفی در ریسک شما با دلار آمریکا وجود دارد.

یک روش دیگر، که البته کمی کم‌تر از روش مستقیم پوشش ریسک، در معرض ریسک قرار دارد، قرار دادن یک موقعیت با یک جفت دارای همبستگی مرتبط است.

اگر یک جفت واحد پول پیدا کنید که به شدت با یکدیگر همبستگی داشته باشند، می ‌توان یک موقعیت را ساخت که به طور عمده در بازار خنثی است.

به عنوان مثال، بیایید بگوییم که شما یک موقعیت خرید روی GBP / USD دارید.

می‌بینید که در آن زمان USD / CAD یک همبستگی منفی قوی با GBP / USD دارد.

خرید USD / CAD باید به عنوان پوشش بخشی از ریسک موقعیت GBP / USD شما در نظر گرفته شود. و این ارتباط به همین شکل در دیگر جفت ارزها برقرار است.

اما به این دلیل که آن‌ها ۱۰۰ درصد همبستگی ندارند:

… اگر شما به اندازه مساوی هم در هر دو جفت ارز وارد موقعیت شوید، یک پوشش ریسک کامل برقرار نمی باشد…

مفهوم ترکیبی از موقعیت‌های همبسته به منظور پوشش ریسک، جایی است که ابتدا صندوق های سرمایه گذاری فارکس (Forex hedge funds) نام خود را از ریشه ی لغت آن به دست آوردند.

سخن پایانی مربوط به پوشش ریسک فارکس

هج (Hedging) روشی برای اجتناب از ریسک است، اما هزینه دارد.

البته هزینه‌های معاملاتی دخیل هستند، اما پوشش ریسک نیز می‌تواند سود شما را کاهش دهد.

یک موقعیت هج بطور ذاتی ریسک شما را کاهش می‌دهد.

یعنی اگر بازار به طور معکوس حرکت کند، هج کردن ضرر شما را کاهش می‌دهد.

اما اگر بازار به نفع شما حرکت کند، کم‌تر از آن چیزی که شما می‌توانید بدون هج انجام دهید و به دست آورید، سود خواهید کرد.

به خاطر داشته باشید که پوشش ریسک

۱. یک حقه جادویی نیست که بدون توجه به آنچه که بازار انجام می‌دهد، پول شما را تضمین کند.

۲. روشی برای محدود کردن آسیب‌های بالقوه یک نوسان قیمت زیان‌آور در آینده است.

گاهی اوقات به سادگی بسته شدن یا کاهش یک موقعیت باز، بهترین راه برای ادامه کار می باشد.

اما در زمان‌های دیگر ممکن است گرفتن یک موقعیت هج کامل یا جزیی، مناسب‌ترین حرکت باشد.

آموزش روش هج در فارکس

تحلیل طلا

تحلیل طلا

تحلیل یورودلار

تحلیل دلار

اخبار روز 26/07/2021

تحلیل یورودلار

ریسک ارزی ریسکی است که به دلیل تغییر در ارزش‌ گذاری نسبی ارزها ایجاد می ‌شود. هنگامی که ارزش واحد پولی کاهش می یابد، ارزش دارایی ها و سرمایه گذاری های شما نیز کاهش خواهد یافت. همچنین، زمانی که یک ارز را به ارز دیگری تبدیل می کنید، این تغییر ارزش می تواند بر ضرر یا سود شما نیز تأثیر بگذارد. از آنجایی که ریسک ارزی به دلیل تغییرات در نرخ ارز به وجود می آید، به آن ریسک نرخ ارز نیز می گویند.

بیایید این موضوع را با یک مثال روشن تر کنیم:

فرض کنید شما یک سرمایه گذار مستقر در ایالات متحده آمریکا هستید و سهام یک شرکت فرانسوی را به قیمت 200 یورو خریداری کرده اید. اکنون در حالی که شما این سهام را در اختیار دارید، نرخ تبدیل یورو از 1.5 به 1.3 یورو به ازای هر دلار آمریکا کاهش می یابد. حالا اگر 100 یورو از سهام خود را بفروشید، زمانی که پول حاصل از فروش سهام را از یورو به دلار آمریکا تبدیل می کنید، باید متحمل 13 درصد ضرر شوید.

چرا ارزها نوسان می کنند؟

به پول ‌های خارجی ارز گفته می‌ شود. قیمت مبادله یک ارز با ارز دیگر، نرخ ارز نام دارد. وقتی نوسان ارز صورت می گیرد، نرخ ارز افزایش یا کاهش می یابد. عوامل متعددی بر ارزش پول تاثیر می گذارند. برخی از این عوامل عبارتند از: کسری تجاری، رشد کُند تولید ناخالص داخلی و افزایش بدهی دولت. اگر قیمت نفت افزایش یابد، کشوری که نفت صادر می کند، سطح ارز بالاتری خواهد داشت. علاوه بر این، اگر واردات یک کشور بیشتر از صادرات آن باشد، ارزش ارز کشور واردکننده کاهش می یابد.

نوسان ارز کاملاً رایج است. مطالعات نشان می دهد که ریسک ارزی 40 درصد از کل ریسک سرمایه گذاری در سهام خارجی را تشکیل می دهد. بین سال های 1975 تا 2009، به دلیل نوسانات نرخ ارز، از تمام ریسک سرمایه گذاری های کوتاه مدت سهام ایالات متحده، 36 درصد آن مربوط به ریسک ارزی بود. برای سهام شرکت های ژاپنی این رقم 30 درصد و برای سهام شرکت های انگلیسی 28 درصد بود. بنابراین به عنوان یک سرمایه گذار نمی توانید ریسک های ناشی از نوسانات ارز را نادیده بگیرید. شما باید سعی کنید این ریسک ها را کاهش دهید.

چگونه می توان ریسک نوسانات ارزی را کاهش داد؟

برای کاهش تاثیر نرخ ارز بر سبد سرمایه گذاری یا پورتفولیوی خود، باید هجینگ (hedging) را در نظر بگیرید. با هجینگ می توانید ضرر نوسانات ارز را جبران کنید. این یک استراتژی مدیریت ریسک است. اما در نظر داشته باشید که با کاهش ریسک، سود شما نیز کاهش می یابد. روش های مختلفی برای هجینگ وجود دارد مانند قرارداد سلف یا پیش قراردادها (forward contracts)، معاملات آپشن، قراردادهای آتی ارز و غیره.

منظور از هجینگ در فارکس چیست؟

به فرآیند کاهش ضرر هایی که به دلیل نوسانات بازار ارز رخ می دهند، هجینگ می گویند. عوامل متعددی بر بازار فارکس تأثیر می‌ گذارند و بنابراین استراتژی ‌های هجینگ برای این بازار مالی اهمیت ویژه ای دارند.

هجینگ در معاملات فارکس

به طور کلی، معامله گران حرفه ای و باتجربه فارکس، بخاطر دانش عمیقی که از این بازار دارند، از استراتژی های هجینگ استفاده می کنند. اما به عنوان یک معامله گر تازه کار نیز می توانید از استراتژی های هجینگ بهره ببرید. اما قبل از استفاده از هجینگ، باید بازار فارکس را بشناسید و یک برنامه مناسب برای معاملات خود ایجاد کنید.

برای استفاده از هجینگ در فارکس، ابتدا باید یک جفت ارز را برای معامله انتخاب کنید. اگرچه این یک انتخاب شخصی است، اما توصیه می شود که با جفت ارزهای اصلی معامله کنید. دلیل این امر این است که جفت ارزهای اصلی گزینه های بیشتری برای هجینگ دارند. نقدینگی یک جفت ارز تعیین کننده نوسانات آن است و بنابراین شما باید بر اساس جفت ارز خود در مورد هجینگ تصمیم بگیرید.

نکته دیگری که باید قبل از انتخاب استراتژی هجینگ در نظر بگیرید این است که ببینید چقدر سرمایه و زمان می توانید در معاملات فارکس سرمایه گذاری کنید. علاوه بر این، قبل از استفاده از هجینگ، بهتر است که استراتژی خود را در یک محیط بدون ریسک آزمایش کنید. برای این کار، می توانید یک حساب دمو (آزمایشی) در یک پلتفرم معاملاتی باز کنید و استراتژی هجینگ فارکس خود را اجرا کنید.

استراتژی های هجینگ فارکس برای کاهش ریسک نوسانات ارزی

روش های متنوع زیادی وجود دارند که می توانید در استراتژی هجینگ، برای رسیدن به اهداف مالی خود، از آنها استفاده کنید. اما برخی از رویکردها برای مدیریت ریسک نوسانات ارز ضروری هستند. اینها عبارتند از:

1. استراتژی هجینگ ساده فارکس

در این روش، شما یک پوزیشن در جهت مخالف معامله فعلی باز می کنید. بیایید این موضوع را با یک مثال توضیح دهیم. شما یک معامله خرید در یک جفت ارز خاص را باز کرده اید. اکنون برای هج کردن این معامله، باید یک پوزیشن فروش در همان جفت ارز را باز کنید. این روش هج مستقیم (direct hedge) نام دارد.

هج مستقیم، شما را به سود خالص «صفر» می رساند. با این حال، هنگامی که روند باز می گردد، شما به نقطه ابتدایی ورود به معامله می رسید. در صورتی که این پوزیشن را هج نکردید، باید متحمل ضرر شوید. اما هنگامی که ریسک معامله را هج می کنید، از طریق معامله دوم سود کسب خواهید کرد، زیرا بازار در راستای پوزیشن دوم حرکت خواهد کرد؛ از آنجایی که دو پوزیشن مخالف هم هستند، سود پوزیشن دوم ضرر پوزیشن اول را جبران می کند.

هج کردن با چند ارز مختلف

یکی دیگر از استراتژی های هج کردن ریسک فارکس شامل انتخاب دو جفت ارز است که به طور مثبت با یکدیگر مرتبط هستند. به عنوان مثال، جفت ارزهای پوند/دلار یا یورو/دلار. اکنون می ‌توانید وارد معاملات این دو جفت ارز شوید، اما در جهت مخالف همدیگر. بیایید فرض کنیم که شما یک معامله فروش جفت ارز یورو/دلار باز کرده اید، اکنون برای پوزیشن دوم، یعنی پوند/دلار، باید پوزیشن خرید باز کنید.

حال اگر یورو در برابر دلار سقوط کند، شما باید ضرر پوزیشن خرید پوند/دلار را متحمل شوید. اما این ضرر با سود به دست آمده از معامله فروش جفت ارز یورو/دلار جبران خواهد شد. از سوی دیگر، اگر دلار آمریکا سقوط کند، سود معامله خرید شما، ضرر پوزیشن فروش را جبران خواهد کرد.

به یاد داشته باشید که هج کردن با چندین ارز معایب خاص خود را دارد. برای مثال، در مثال بالا، شما ضرر سقوط دلار را هج کرده اید، اما ضرر فروش پوند و ضرر خرید یورو را جبران نکرده اید. در صورتی که این استراتژی مثمر ثمر واقع شود، ریسک معاملات کاهش می یابد و شما سودی هم کسب می کنید. بر خلاف هج مستقیم که منجر به سود خالص صفر می شود، هج کردن با ارزهای مختلف می تواند سود بیشتری را در یک معامله ایجاد کند. اما اگر استراتژی نتیجه بخش نباشد، ممکن است در هر دو پوزیشن ضرر کنید.

هج کردن ریسک فارکس با معاملات آپشن

معاملات آپشن فارکس یکی از محبوب ترین روش های هج کردن ریسک به شمار می آیند. در معاملات آپشن، شما حق مبادله ارزها با نرخ از پیش تعیین شده در تاریخ از پیش تعیین شده را دارید. اما این تعهد یا الزامی برای شما محسوب نمی شود. این روش ضرر معاملات را جبران می کند اما شما باید هزینه معامله آپشن را پرداخت کنید.

معاملات آپشن دو نوع است: آپشن خرید و آپشن فروش

آپشن خرید، از شما در برابر سقوط ارز محافظت می کند؛ آپشن فروش از شما در برابر افزایش ارزش ارز محافظت می کند. به عنوان مثال، شما یک معامله خرید جفت ارز دلار استرالیا/دلار آمریکا با قیمت 0.76 را انجام داده اید. اکنون انتظار کاهش شدید دارید و بنابراین می خواهید ریسک خود را هج کنید. در این حالت، شما می توانید یک معامله آپشن فروش با قیمت 0.74 دلار را با تاریخ انقضاء یک ماهه باز کنید.

اکنون در زمان انقضا، اگر قیمت به زیر 0.74 کاهش یابد، ضرر خواهید کرد اما معامله آپشن شما سودده می شود. این ضرر شما را جبران می کند. از طرف دیگر، اگر جفت ارز افزایش یابد، شما فقط هزینه معامله را پرداخت می کنید و معامله آپشن شما منقضی می شود.

هج کردن با صندوق های قابل معامله (ETF)

شما می توانید ریسک معاملات فارکس را با سرمایه گذاری در ETF های تخصصی هج کنید. این تقریباً یک روش نامتعارف برای هج کردن است. ETF های ارزی مانند سایر ETF ها هستند با این تفاوت که به جای سهام و اوراق قرضه، سپرده های نقدی ارزی و ابزارهای مشتقه ای را نگه می دارد که با یک ارز پایه مرتبط هستند.

شما می توانید بر اساس هج مورد نیاز معاملات خرید یا فروش این ETF ها را انجام دهید. با این روش می توانید از سرمایه خود در برابر نوسانات ارز محافظت کنید.

هج کردن با CFD (قرارداد ما به التفاوت)

این یک روش کاملاً محبوب برای هج کردن معاملات فارکس است. در این روش می توانید هرگونه ضرر، سود مالیاتی را جبران کنید و در صورت کاهش قیمت نیز سود کسب کنیدبا کمک CFD می توانید حدود 84 جفت ارز را معامله کنید. علاوه بر این، می توانید در 12000 بازار جهانی بدون مالکیت فیزیکی، دارایی های مورد نظر را معامله کنید.

هج کردن با پیش قراردادها

پیش قراردادها (Forward contracts) بسیار شبیه آپشن ها هستند. در این روش می توانید یک ارز را با قیمتی که از قبل تعیین شده است را در یک تاریخ ثابت مبادله کنید. اما بر خلاف آپشن ها، در این روش باید قرارداد امضا کنید و بنابراین، تعهد به مفاد قرارداد (در تاریخ و زمان تعیین شده) اجباری می شود. همچنین، قراردادهای آتی با پیش قراردادها تفاوت دارند.

اقدامات احتیاطی برای جلوگیری از ریسک معاملات فارکس

اگرچه هج کردن روش موثری برای کاهش ریسک معاملات فارکس محسوب می شود، اما اگر به طور موثر اجرا نشود، می تواند فاجعه آمیز باشد. مهم نیست که چقدر تجربه داشته باشید یا یک برنامه معاملاتی بی نقص برای خود طراحی کرده اید، در هر حالت، همیشه احتمال ضرر وجود دارد. همیشه عواملی مانند کمیسیون و سوآپ را با دقت در نظر بگیرید.

اگر با نوسانات بازار فارکس آشنا نیستید، از استفاده افراطی از استراتژی های پیچیده هج کردن ریسک معاملات فارکس خودداری کنید.

نتیجه گیری

بعضی از معامله گران فارکس به هج کردن اعتقادی ندارند زیرا بر این باور هستند که نوسانات ارز مترادف با لذت بردن از معاملات فارکس است. با این وجود، هج کردن سرمایه شما، هیچ ضرری ندارد. اگر بتوانید نوسانات بازار را به خوبی تحلیل کنید، عوامل موثر بر این نوسانات را درک کنید و با ماتریس همبستگی یا ارتباط جفت ارزهای فارکس آشنا شوید، می توانید سود خود را با هج کردن به موقع به دست آورید.

به آکادمی آموزشی فارکس (Persian FX Academy) خوش آمدید. بازار فارکس به عنوان یکی از بزرگترین بازارهای مالی جهان، امروزه علاقه‌مندان و سرمایه‌گذاران زیادی را به خود جذب کرده است اما شرایط این بازار به آن سادگی که اغلب افراد تصور می‌کنند نیست. حجم بالای سرمایه، پیچیدگی بازار و سهولت دسترسی به این بازار از عواملی است که به ضرر بسیاری از افرادی که در این بازار فعالیت می‌کنند، منجر می‌شود. در این میان جای خالی آموزش و دانش‌اندوزی به وضوح احساس می‌شود. شرایط خاص آموزش در ایران به همراه عدم وجود منابع جامع و کامل (به خصوص به زبان فارسی)، عدم امکان برگزاری کلاس حضوری در داخل ایران و شرکت در کلاس‌های خارج از ایران، ما را بر آن داشت تا اقدام به ایجاد یک آکادمی آموزشی نماییم. هدف بلندمدت از ایجاد این آکادمی، تبدیل شدن آن به یک مرجع اطلاعات و دانش مربوط به فارکس است. برای رسیدن به این هدف، آکادمی سعی نموده با کمک اساتید مجرب شرایطی ایجاد کند تا افراد به هر آنچه در مورد بازار نیاز دارند دسترسی داشته باشند. از کلاس‌های مالتی مدیا گرفته، تا دوره‌های عمومی و تخصصی منسجم و پیوسته که دانشجویان پا به پای اساتید شرایط تحلیل و معامله را فرا بگیرند. ابزارهای معاملاتی، کتابخانه و تحلیل‌های روزانه و هفتگی از دیگر ابزارهای ارائه شده در این آکادمی است.

چگونه مانند یک مدیر هج فاند معامله کنیم؟

شاید این حرف تعجب‌برانگیز باشد اما تفاوت‌های زیادی بین شما و یک مدیر حرفه‌ای هج فاند (Hedge Fund) یا صندوق پوشش ریسک وجود ندارد. تنها تفاوت واقعی موجودی حساب و توانایی خودکنترلی شما است.

تمامی مدیران در بازارهای مالی از مسیری مشابه شما کارشان را آغاز کردند؛ آن‌ها درست مانند شما باید یاد می‌گرفتند که چگونه معامله‌گر موفقی شوند، به مهارت بالایی دست یابند، استراتژی خود را به‌درستی تعیین کنند و یاد بگیرند که بر احساسات خود غلبه کرده و رفتار خود را در بازار کنترل کنند. غلبه بر احساسات و کنترل رفتار احتمالا مهم‌ترین وجه تمایز یک فرد حرفه‌ای و مبتدی است.

با تجربه و زمان کافی، اگر در مدت‌زمان مناسبی بتوانید پیگیر بودن خود را حفظ کنید، درست همانند هرکس دیگری خواهید توانست جهت بازار را با اطمینان قابل قبولی حدس بزنید. اما همان‌طور که شاید همه شما هم بدانید این موارد به‌تنهایی کافی نخواهند بود. چیزی که واقعا یک فرد حرفه‌ای را از مبتدی تمایز می‌کند، توانایی او در برخورد با هر معامله به‌عنوان فرص جدیدی برای استفاده از برتری (Edge) معاملاتی‌اش است، بدون اینکه احساسات را در آن دخیل کنند. معامله در صندوق‌های میلیون یا میلیارد دلاری مسلما آسان نبوده و برای ذهن‌های ضعیف ساخته نشده است. تنها راهی که می‌توان با موفقیت این حجم‌های عظیم را برای مشتریان با سرمایه بسیار بالا معامله کرد، داشتن کنترلی مطلق بر ذهن و رفتار در بازار است.

فقط چند صفر اضافه

توانایی تغییر طرز فکر در مورد موجودی حساب معاملاتی‌تان چیزی است که آموزش روش هج در فارکس واقعاً برای موفقیت در این بازی به آن نیاز دارید. کاری که معامله‌گران حرفه‌ای صندوق‌های پوشش ریسک انجام می‌دهند این است ‌که حساب خود را همانند تابلوی امتیازی در نظر می‌گیرند که در سطح جهانی باید امتیازش را بالا ببرند. این امتیاز همان موجودی حساب است، برای آن‌ها این امتیاز فقط اعدادی روی صفحه نمایش است که هرچه تعداد صفرهای پس از دو رقم اولش بیشتر باشد، پس عملکرد آن‌ها نیز بهتر خواهد بود.

آیا می‌توانید یک معامله ۱ میلیارد دلاری را همانند یک معامله هزار دلاری مدیریت کنید؟ تنها راه دستیابی به این توانایی این است هر دو معامله را به شکل یک عدد ببینید که یکی فقط تعداد صفرهای بیشتری دارد. اگر میزان بزرگی پول در این دو معامله را به ذهن خود وارد کنید، قطعا در این بازی شکست خواهید خورد.

تنها سلاح شما به‌عنوان یک معامله‌گر خرد این است که تحت تاثیر قدرت موجودی حساب قرار نگیرید. این امر از روش‌های مختلفی قابل انجام است:

• با پولی که واقعا تحمل از دست دادن آن را ندارید معامله نکنید.
• ارزش خالص مقدار پولی را که پس از کسر بدهی باقی می‌ماند، بدانید.
• در هر معامله درصد کمی از حسابتان را ریسک کنید.
• آزمایش «خواب» راه مطمئنی است؛ اگر بتوانید با معامله باز بخوابید، پس در مسیر درستی قرار دارید.

اگر همه موارد فوق را انجام دادید، به مرحله نهایی می‌رسید. برای اینکه بتوانید مانند مدیر یک صندوق سرمایه‌گذاری معامله کنید، باید طرز فکرتان راجع به پولی که با آن معامله می‌کنید، تغییر دهید.

بر اساس تجربه تنها چیزی که از معامله با حساب شخصی اضطراب‌آورتر است، معامله با حساب شخص دیگری هست. بنابراین یک مدیر هج فاند باید بسیار خونسرد (منظم و مسلط به خویش) باشد، چراکه در غیر این صورت توانایی کسب بازدهی بالاتر از میانگین را برای مشتریانش نخواهد داشت.

اما یک مدیر هج فاند چگونه این کار را انجام می‌دهد؟

هنگامی که فرض کنید پول موجود در حساب شما تنها یک عدد است، حتی با داشتن حساب‌های معامله‌گری بسیار بزرگ هم می‌توانید احساسات را از تصمیمات معاملاتی خود حذف کنید. شما باید طرز فکر متفاوتی نسبت به پول‌ داشته باشد و آن زمان است که می‌توانید در بازار به‌گونه‌ای عمل کنید که گویی در حال معامله با یک حساب آزمایشی (Demo) هستید.

آیا تابه‌حال پیش آمده که در حساب آزمایشی با موفقیت معامله کنید اما پس از انتقال به‌ حساب واقعی در عرض یک ماه پول خود را از دست بدهید؟ علت چیست؟ خب خیلی ساده است؛ در حساب واقعی شما بجای کنترل نحوه تفکر درباره پول (همانند آنچه در حساب آزمایشی انجام دادید)، به پول اجازه می‌دهید که شما را کنترل کند. شما نباید اجازه دهید این اتفاق رخ دهد. راه‌حل این است که به موجودی حساب همانند یک عدد نگاه کنید نه چیزی بیشتر. شما باید قدرتی که به پول دادید را از آن‌ پس بگیرید، اجازه ندهید که پول کنترل شما را در دست گیرد تا درنهایت بتوانید روی موجودی حساب خود کنترل داشته باشید.

این گفته در ابتدا ممکن است همانند گفته‌هایی باشد که در سخنرانی‌های انگیزشی بیان می‌شود، مخصوصا اگر به‌تازگی ضرر سنگینی کرده باشید. اما بر اساس تجربه باید گفت که این یک واقعیت است. طرز تفکر شما در مورد موجودی حساب، مستقیما بر موفقیت یا عدم موفقیت شما در معامله‌گری تأثیر می‌گذارد.

هرچه فکر کنید همان می‌شود

مدیران سرمایه‌دار صندوق‌های پوشش ریسک نمی‌خواهند مانند آنتونی رابینز (نویسنده آمریکایی کتاب‌های موفقیت) رموز موفقیت خود را به شما توضیح دهند، اما این را بدانید که طرز فکر شما واقعا روی عملکرد معاملاتی شما تاثیر به سزایی دارد. اینکه فکر می‌کنید معامله‌گر موفقی خواهید شد یا نه احتمالا با نتیجه کار مطابقت خواهد داشت. نخستین قدم در دستیابی به هر چیزی در زندگی این است که خود را در این مسیر واقعا متقاعد کنید و به آن باور داشته باشید.

در معامله‌گری تا زمان رسیدن به موفقیت باید طوری رفتار کنید که انگار به آن رسیده‌اید، چراکه این تنها راه حفظ ثبات و انضباط در این مسیر است. آیا فکر می‌کنید که مدیر صندوقی که حساب‌های میلیون دلاری در اختیارش است هرروز پشت سیستم خود نشسته و معامله می‌کند؟ اگر شما چنین حساب‌هایی در اختیار داشتید هرروز معامله می‌کردید؟ مسلما خیر. چون هر شخصی که کمی هم بازارهای مالی آشنایی داشته باشد می‌داند که معاملات روزانه یکی از سخت‌ترین و پراسترس‌ترین راه‌های کسب سود است. به بیان ساده‌تر، سیگنال‌های سودده در معاملات روزانه آن‌قدر کافی نیستند که معامله‌گری را بهتر از قماربازی نشان دهند.

معامله‌گران در صندوق‌های پوشش ریسک باید همواره تحقیقات حجیمی انجام دهند، آن‌ها به اطلاعاتی دسترسی دارند که معامله‌گران خرد از آن‌ها محروم هستند. این معامله‌گران معمولا یک نمای کلان از رویدادها در ذهن خود ساخته و سپس در نمودار به دنبال قیمت مناسب برای ورود می‌گردند. این افراد تنها به دلیل اینکه قیمت از یک خط عبور کرد یا برگشت دائما معامله نمی‌کنند (این امر احمقانه به نظر می‌رسد و واقعا هم اینگونه است). مزیتی که شما به‌عنوان معامله‌گر خرد دارید این است که می‌توانید از روش‌هایی نظیر پرایس اکشن، عرضه و تقاضا یا حتی تحلیل فاندامنتال، رد پای پول را در نمودار پیدا کنید، رد پایی که دست چنین صندوق‌هایی را برای شما رو می‌کند. ترکیب این روش‌ها با خودکنترلی، ثبات و نظم می‌تواند موجب موفقیت شما شوند. این فرآیند تنها “دستورالعمل” موفقیت در بازار است، به ما اعتماد کرده و آن را آزمایش کنید.

چرا باید موجودی حساب خود را فراموش کنید؟

شما باید با حساب کوچک خود همانند حسابی بزرگ برخورد کنید! معامله‌گران صندوق چگونه چنین حساب‌های بزرگی را مدیریت می‌کنند؟ به‌آرامی، به‌صورت مداوم، استادانه. این همان چیزی است که ما آموزش می‌دهیم و خودمان هم بر همین اساس آموزش روش هج در فارکس معامله می‌کنیم. شما باید بجای کمیت به دنبال کیفیت معاملات خود باشید. شاید تمام چیزی که به آن نیاز داشته باشید یک یا دو معامله خوب در ماه است. شما برای اینکه وارد معامله شوید یا معامله باز شما به ثمر برسد شاید مجبور شوید همانند یک تمساح روزها یا هفته‌ها منتظر بمانید. این رویکرد آهسته و هدفمند چیزی است که در بازار جواب خود را پس داده است. شما به‌عنوان معامله‌گری خرد با استفاده از روش درست و رعایت انضباط می‌توانید سودده شوید.

قرار نیست راه چندساله را یک‌شبه بروید. پس تا زمانی که واقعا به موجودی حساب‌های بالا برسید، باید موجودی پایین حساب خود را در ذهنتان جعل کنید. اگر موجودی حسابتان برای مثال ۱۰۰۰ دلار است، برای یک تا دو سال نخست تنها ۱۰-۵۰ دلار در هر معامله ریسک کنید. در این مدت اگر واقعا سودده باشید شاید این حساب دو برابر شود. این سود ۱۰۰۰ دلاری، شاید برای این مدت‌زمان چندان زیاد نباشد اما درهرصورت شما توانستید بازدهی ۱۰۰ درصدی کسب کنید. حال می‌توانید چند صفر دیگر به این ۱۰۰۰ دلار اضافه کنید و از خودتان بپرسید که آیا این مقدار برایتان پول زیادی است؟

بگذارید برای چند جمله بی‌پرده با شما صحبت کنیم …

علت شکست اغلب معامله‌گران عدم توجه به یک نکته بسیار ساده است …

اینکه تا نتوانید یک حساب کوچک را در مدت‌زمانی قابل‌توجه با موفقیت مدیریت کنید، هرگز نخواهید توانست یک حساب بزرگ را مدیریت کنید. بنابراین اندازه حساب مهم نیست.

مواردی که مهم هستند:

• توانایی شما برای رعایت نظم و انضباط در معاملات
• توانایی شما برای تداوم در روند معاملاتی
• رسیدن به مرحله استادی در روشی ساده و درعین‌حال کارآمد، نظیر پرایس اکشن
• معامله در تایم فریم‌های بالا نظیر روزانه
• تعداد معاملات کم
• مدیریت سرمایه

نتیجه‌گیری

چه رویایی که در پس ذهن شما است؟ معامله در سواحل آزاد و درآمد هزاران دلاری در هر هفته؟ آن هم بدون تحمل ترافیک و حرف‌های یک رئیس عوضی؟ این رویا را رها نکنید. در رسیدن به آن حتی تردید هم نکنید. اگر حتی یک نفر هم توانسته باشد که به این رویا برسد، پس شما هم می‌توانید.

چیزی که واقعا باید به آن باور داشته باشید این است که معامله‌گری یک بازی تماما ذهنی است. به همین دلیل است که ما در مدرسه معامله‌گری فقط تحلیل تکنیکال را به شما آموزش نمی‌دهیم، هدف ما آموزش انواع روش‌های تحلیل فاندامنتال است. هرچند تحلیل تکنیکال هم در بین آموزش‌های ما قرار داشته و اهمیت بالایی هم دارد، اما در روند آموزشی مدرسه نحوه یادگیری و زمان اجرای دانسته‌ها اولویت بالاتری دارند.

چیزی که مدیران صندوق پوشش ریسک به‌صورت غریزی یا با آزمون‌وخطا آموخته‌اند، این است که سخت‌ترین قسمت معامله‌گری ورود به معامله نیست. سخت‌ترین قسمت، نحوه واکنش به اتفاقات بعد از ورود است. اینکه چگونه احساسات، افکار، ترس و طمع خود را مدیریت می‌کنید.

ما بخش مهمی از زندگی خود را در کنار بازارهای مالی گذرانده‌ایم، رک و پوست‌کنده معامله و سرمایه‌گذاری در متن شب روز ما جای دارد. دروسی که در این سایت و دوره آموزشی به اعضا ارائه می‌شود به معنای واقعی کلمه انگیزه اصلی ما برای ادامه مسیر است. از به اشتراک‌گذاری تجربیات و احساساتمان در طول روز با اعضا واقعا خوشحال هستیم. احساس عدم نیاز به “هرروز سرکار رفتن” یا جواب پس ندادن به کسی که اهمیتی به شما نمی‌دهد، احساس اینکه از خانه، مسافرت، جنگل و دریا بتوانید پول دربیاورید، همگی را تجربه کردیم و می‌خواهیم شما نیز همین احساس را داشته باشید. این امر تنها از طریق تغییر نگرش شما نسبت به موجودی حسابتان امکان‌پذیر است، به یاد داشته باشید که شما قدرت کنترل رفتار و عکس‌العمل را، در درون خود دارید، تنها کاری که باید بکنید پیدا کردن آن‌ها است، آنجاست که دیگر در مسیر درستی قدم خواهید گذاشت.

برای پیگیری اخبار روز و فوری فارکس و بازارهای جهانی به کانال تلگرام UtoFX بپیوندید.

چگونه گزارش تعهدات معامله گران (کات) را بخوانیم؟

در درس امروز از مجموعه مقالات آموزش فارکس، قصد داریم روش خواندن و درک صحیح گزارش کات را به شما آموزش دهیم.

برای درک بازار آتی، ابتدا باید بازیکنانی که گل می زنند و کسانی که روی نیمکت گرم می کنند، را بشناسید.

این بازیکنان را می توان در سه گروه اصلی دسته بندی کرد:

• تریدرهای تجاری (هج کننده ها)
• تریدرهای غیر تجاری (سفته بازان بزرگ)
• تریدرهای خرد (سفته بازان کوچک)

تریدرهای تجاری را نادیده نگیرید

تریدرهای تجاری یا هج کننده ها کسانی هستند که می خواهند از خود در برابر نوسانات و حرکات غیر منتظره قیمت محافظت کنند.

تولیدکنندگان محصولات کشاورزی یا کشاورزانی که می خواهند ریسک خود را در برابر تغییرات قیمت کالاها هج کنند (به حداقل برسانند) بخشی از این گروه هستند.

بانک ها یا شرکت هایی که به دنبال محافظت از خود در برابر تغییرات ناگهانی قیمت در ارزها یا سایر دارایی ها هستند نیز تریدرهای تجاری محسوب می شوند.

یکی از ویژگی های کلیدی هج کننده ها این است که در نقاط کف بازار نظر به خرید و صعود داشته و در نقاط سقف بازار بیشتر از هر وقت دیگری نظر به فروش و نزول دارند.

در زیر یک مثال واقعی برای روشن کردن موضوع به شما ارائه می دهیم:

ویروسی در امریکا شیوع پیدا کرده که مردم را تبدیل به زامبی می کند. زامبی ها عصبانی و دیوانه آموزش روش هج در فارکس وار در خیابان ها راه رفته و کارهای مخربی انجام می دهند. مثلا آیفون غریبه ها را چنگ می زنند تا اپلیکیشن های بیخود روی انها دانلود کنند!

هرج و مرج و هراس همه جا را فرا می گیرد زیرا مردم بدون جیگر خود یعنی آیفون، سرگشته شده اند. هر چه سریع تر باید جلوی این کار گرفته شود تا مبادا کشور از هم بپاشد!

اسلحه و گلوله ظاهراً بر روی زامبی ها اثری ندارد. تنها راه از بین بردن آنها قطع سر آنهاست.

شرکت اپل “نیاز بازار” را می بیند و تصمیم می گیرد یک ارتش سری سامورایی برای محافظت از کاربران آسیب پذیر آیفون تشکیل دهد.

برای این کار لازم است که از ژاپن، شمشیرهای سامورایی را وارد کند. تیم کوک، مدیرعامل اپل، با شرکت سازنده شمشیر سامورایی ژاپنی تماس می گیرد. شرکت ژاپنی تقاضا می کند که سه ماه دیگر و پس از پایان ساخت شمشیر ها، هزینه شمشیر ها به ین ژاپن پرداخت شود.

اپل همچنین می داند که اگر USD/JPY سقوط کند، در نهایت باید ین بیشتری را در ازای دریافت شمشیرها پرداخت می کند.

بمنظور محافظت از خود، یا بهتر بگوییم، هج کردن در برابر ریسک ارزی، شرکت اپل، معامله آتی ین را خریداری می کند.

در اینصورت اگر USD/JPY تا سه ماه دیگر سقوط کند، سود این شرکت در قرارداد آتی، هزینه افزوده ایجاد شده در معامله با شمشیر ساز ژاپنی را جبران می کند.

از طرف دیگر، اگر USD/JPY در پایان سه ماه بالا رفته باشد، ضرر شرکت در قرارداد آتی با کاهش هزینه پرداخت برای شمشیرهای سامورایی جبران می شود.

رقابت کن تا برنده شوی – سفته بازان بزرگ

برعکس هج کنندگان که علاقه ای به کسب سود از طریق فعالیت های تجاری ندارند، سفته بازان به خاطر سود کردن وارد بازار شده اند و علاقه ای به تملک دارایی و کالایی ندارند!

بسیاری از سفته بازان به عنوان دنباله روی مو به موی روند شناخته می شوند، زیرا زمانی که بازار در روند صعودی قرار دارد خرید می گیرند و در صورت نزولی بودن بازار، می فروشند.

تا زمانی که روند و قیمت معکوس نشده است، آنها مدام به پوزیشن های خود اضافه می کنند.

از آنجا که سفته بازان بزرگ حساب های بزرگی در اختیار دارند بازیگران بزرگی در بازارهای آتی نیز هستند.

در نتیجه، فعالیت های تجاری آنها می تواند نوسانات و حرکات شدیدی در بازار ایجاد کند. آنها معمولاً میانگین های متحرک را دنبال می کنند و تا زمانی که روند تغییر نکرده باشد پوزیشن های خود را نگه می دارند.

سیاهی لشکر – سفته بازان کوچک

از طرف دیگر سفته بازان کوچک حساب های خرد و بمراتب کوچک تری در اختیار دارند که متشکل از صندوق های تامینی (هج فاند) و تریدرهای فردی است.

آنها در معامله بر خلاف روند معروف هستند و معمولاً در سمت اشتباه بازار پوزیشن می گیرند. به همین دلیل، آنها معمولاً نسبت به هج کننده ها و تریدرهای تجاری کمتر موفق هستند.

با این حال، وقتی هم دنباله روی روند می شوند، معمولا در نقاط کف بازار یا سقف بازار به وفور یافت می شوند.

هج کردن در فارکس چیست

تا کنون در مجله فرادرس، مقالات و آموزش‌های متنوعی را در موضوع «هج کردن در فارکس چیست» منتشر کرده ایم. در ادامه برخی از این مقالات مرتبط با این موضوع لیست شده اند. برای مطالعه هر مقاله، لطفا روی عنوان آن کلیک کنید.

فارکس یکی از بزرگ‌ترین بازار‌های فرابورسی معاملاتی ارز‌های خارجی به شمار می‌رود. در این مطلب با ساز‌وکار بازار فارکس آشنا می‌شویم و به بررسی مهم‌ترین…

با فرادرس

آموزش‌های ویدئویی فرادرس

همراه شوید

سازمان علمی و آموزشی «فرادرس» (Faradars) از قدیمی‌ترین وب‌سایت‌های یادگیری آنلاین است که توانسته طی بیش از ده سال فعالیت خود بالغ بر ۱۲۰۰۰ ساعت آموزش ویدیویی در قالب فراتر از ۲۰۰۰ عنوان علمی، مهارتی و کاربردی را منتشر کند و به بزرگترین پلتفرم آموزشی ایران مبدل شود. فرادرس با پایبندی به شعار «دانش در دسترس همه، همیشه و همه جا» با همکاری بیش از ۱۸۰۰ مدرس برجسته در زمینه‌های علمی گوناگون از جمله آمار و داده‌کاوی، هوش مصنوعی، برنامه‌نویسی، طراحی و گرافیک کامپیوتری، آموزش‌های دانشگاهی و تخصصی، آموزش نرم‌افزارهای گوناگون، دروس رسمی دبیرستان و پیش دانشگاهی، آموزش‌های دانش‌آموزی و نوجوانان، آموزش زبان‌های خارجی، مهندسی برق، الکترونیک و رباتیک، مهندسی کنترل، مهندسی مکانیک، مهندسی شیمی، مهندسی صنایع، مهندسی معماری و مهندسی عمران توانسته بستری را فراهم کند تا افراد با شرایط مختلف زمانی، مکانی و جسمانی بتوانند با بهره‌گیری از آموزش‌های با کیفیت، به روز و مهارت‌محور همواره به یادگیری بپردازند. شما هم با پیوستن به آموزش روش هج در فارکس جمع بزرگ و بالغ بر ۶۰۰ هزار نفری دانشجویان و دانش‌آموزان فرادرس و با بهره‌گیری از آموزش‌های آن، می‌توانید تجربه‌ای متفاوت از علم و مهارت‌آموزی داشته باشید. مشاهده بیشتر

هر گونه بهره‌گیری از مطالب مجله فرادرس به معنی پذیرش شرایط استفاده از آن بوده و کپی بخش یا کل هر کدام از مطالب، تنها با کسب مجوز مکتوب امکان پذیر است.
© فرادرس ۱۴۰۱